¿Existen diferencia entre string y String en C#?

No.

Técnicamente no existen diferencias, ya que string es un alias de System.String.

Entonces, ¿cuando usar uno u otro?. Lo que recomiendan es que uses string cuando se trate de referenciar a un objeto:

string color = “rojo”;

Y que uses String cuando lo que quieras es referenciar a la clase:

string saludo = String.Format( “Hola {0}", nombre);

Un hilo de Stackoverflow donde hablan del tema.

Y hasta aquí la pildorita de hoy. Nos leemos!